۳ دلیل جهش اتریوم در این ماه

قیمت اتریوم (ETH) پس از یک دوره اصلاح، با جهش ۵ درصدی در دو روز گذشته، بار دیگر به بالای سطح روانی ۴,۱۰۰ دلار بازگشته است. این بهبود قیمت، امیدها را برای از سرگیری روند صعودی در ماه اکتبر افزایش داده است. این خوش‌بینی تنها بر اساس حدس و گمان نیست، بلکه با سه سیگنال قدرتمند از داده‌های درون‌زنجیره‌ای، فعالیت اکوسیستم و الگوهای تاریخی پشتیبانی می‌شود.

تحلیل سیگنال‌های صعودی برای اتریوم

ترکیبی از عوامل مختلف نشان می‌دهد که اتریوم برای یک حرکت صعودی قابل توجه در ماه اکتبر آماده می‌شود.

۱. کاهش عرضه در صرافی‌ها: زمینه‌سازی برای شوک عرضه

داده‌های CryptoQuant نشان می‌دهد که موجودی اتریوم در صرافی‌های متمرکز به پایین‌ترین سطح خود از سال ۲۰۱۶ رسیده است. این پدیده به سه دلیل اصلی رخ می‌دهد:

• سرمایه‌گذاران اتریوم خود را برای نگهداری بلندمدت به کیف پول‌ های ارز دیجیتال شخصی منتقل می‌کنند.
• حجم بالایی از ETH برای کسب سود در پروتکل‌های استیکینگ قفل شده است.
• نهادهای بزرگ در حال انباشت و انتقال به کیف پول‌ های امن خود هستند.

به گفتهٔ تحلیلگران، «کاهش ذخایر، زمینه را برای یک رالی آماده می‌کند. زمانی که تقاضا افزایش یابد، این کمبود عرضه می‌تواند به یک جهش قیمتی بزرگ منجر شود.»

۲. جهش فعالیت در اکوسیستم: حجم معاملات DEXها سر به فلک کشید

یکی دیگر از نشانه‌های بسیار مثبت، جهش ۴۷ درصدی حجم معاملات هفتگی در صرافی‌ های غیر متمرکز (DEX) بر بستر شبکهٔ اتریوم است. این حجم از ۲۲.۹ میلیارد دلار به ۳۳.۹ میلیارد دلار افزایش یافته است.

این رشد چشمگیر، که بسیار بیشتر از رقبایی مانند سولانا (۶٪+) و BNB (۸.۳٪+) بوده، نشان‌دهندهٔ افزایش تقاضای واقعی و فعالیت در اکوسیستم اتریوم است. از نظر تاریخی، افزایش حجم معاملات DEXها همواره با رشد قیمت ETH همراه بوده است.

۳. سیگنال تقویم: از سپتامبر نزولی تا «آپتبر» صعودی

عملکرد قیمت اتریوم در ماه سپتامبر (ریزش ۶ درصدی) کاملاً با داده‌های تاریخی آن که این ماه را یک ماه نزولی نشان می‌دهند، مطابقت داشت. اما ماه اکتبر داستان متفاوتی دارد.

• اکتبر به طور میانگین با بازدهی مثبت ۴.۷۷٪ همراه بوده است.
• تحلیلگران با اشاره به اینکه ساختار نمودار فعلی شباهت زیادی به سه‌ماههٔ سوم سال ۲۰۲۰ دارد، پیش‌بینی می‌کنند که سه‌ماههٔ چهارم سال ۲۰۲۵ (Q4) می‌تواند با یک رشد انفجاری مشابه (بیش از ۱۰۰٪) همراه باشد.

پرسش‌های متداول (FAQ)

۱. چرا کاهش عرضهٔ اتریوم در صرافی‌ها یک سیگنال صعودی است؟

زیرا به این معناست که توکن‌های کمتری برای فروش فوری در دسترس هستند. این نشان می‌دهد که سرمایه‌گذاران به جای آماده شدن برای فروش، در حال نگهداری بلندمدت دارایی خود هستند که این امر فشار فروش را کاهش داده و در صورت افزایش تقاضا، می‌تواند به رشد سریع قیمت منجر شود.

۲. آیا رشد حجم معاملات در DEXها همیشه به رشد قیمت منجر می‌شود؟

اگرچه یک تضمین قطعی نیست، اما همبستگی تاریخی بسیار قوی‌ای بین این دو وجود دارد. افزایش حجم معاملات DEX نشانهٔ سلامت، فعالیت و تقاضای واقعی در یک اکوسیستم است که اغلب پیش‌زمینه یا همراه با رشد قیمت توکن بومی آن (ETH) است.

۳. بر اساس داده‌های تاریخی، بهترین فصل برای اتریوم چه زمانی است؟

به طور تاریخی، سه‌ماههٔ چهارم سال (Q4) که شامل ماه‌های اکتبر، نوامبر و دسامبر است، یکی از قوی‌ترین و صعودی‌ترین فصل‌ها برای قیمت اتریوم بوده است.