سناریوی کریسمس؛ بیت کوین در تعطیلات سال نو به کدام سو می‌رود؟

بیت‌ کوین همچنان تحت فشار کوتاه‌مدت قرار دارد و قیمت آن در حال نوسان و تثبیت در زیر سطوح مقاومتی کلیدی است. اگرچه نوسانات بازار (Volatility) فشرده شده است، اما سیگنال‌های متعدد تکنیکال و داده‌های درون‌زنجیره‌ای (On-chain) نشان می‌دهند که بازار به یک مرحله سرنوشت‌ساز نزدیک می‌شود. تعطیلات کریسمس امسال می‌تواند نقطه عطفی برای تعیین مسیر بعدی پادشاه ارزهای دیجیتال باشد.

تحلیل تکنیکال: نبرد در نمودار روزانه

در تایم‌فریم روزانه، بیت کوین اخیراً با برخورد به خط روند نزولی اصلی خود، دچار پس‌زدگی (Rejection) شده است. این خط روند در تلاش‌های اخیر برای بازیابی قیمت، همواره به عنوان یک مقاومت دینامیک عمل کرده و هر بار که قیمت به سمت آن خیز برداشته، با فشار فروش مواجه شده است که اهمیت تکنیکال این خط را دوچندان می‌کند.

در عین حال، بیت کوین همچنان بالای یک منطقه تقاضای حیاتی در محدوده ۸۲ هزار تا ۸۴ هزار دلار ایستاده است. این ناحیه در طول ریزش‌های اخیر به عنوان یک تکیه‌گاه مطمئن عمل کرده و فعلاً توانسته فشار نزولی را جذب و از ریزش‌های عمیق‌تر جلوگیری کند. ساختار کلی نمودار روزانه نشان می‌دهد که بیت کوین بین یک مقاومت نزولی و یک حمایت افقی قوی گیر افتاده و در یک محیط رنج (Range-bound) گرفتار شده است. برای تغییر مومنتوم به نفع خریداران، نیاز به یک کلید قاطع روزانه بالای خط روند نزولی داریم، در حالی که شکست واضح به زیر منطقه ۸۲ هزار دلار می‌تواند بیت کوین را در معرض ریسک اصلاحی بزرگتری قرار دهد.

برای درک بهتر وضعیت تکنیکال و سطوح کلیدی، جدول زیر خلاصه تحلیل تایم‌فریم‌های مختلف را نشان می‌دهد:

ضعف در نمودار ۴ ساعته

با زوم کردن روی تایم‌فریم ۴ ساعته، رفتار قیمت بیت کوین نشان‌دهنده تضعیف مومنتوم صعودی پس از چندین تلاش ناموفق برای بازیابی است. این دارایی اخیراً تلاش کرد تا در امتداد یک خط روند صعودی درون‌روزی بالا برود، اما در نزدیکی منطقه ۸۹ هزار تا ۹۰ هزار دلار متوقف شد و یک سقف پایین‌تر (Lower High) محلی تشکیل داد.

این پس‌زدگی منجر به شکست مجدد ساختار کوتاه‌مدت شد و تایید کرد که حرکت اخیر صرفاً یک بریک‌آوت ناموفق بوده و نه یک تغییر روند پایدار. از آن زمان، بیت کوین به ثبت سقف‌های پایین‌تر ادامه داده که فشار نزولی را در کوتاه‌مدت حفظ کرده است. مادامی که قیمت زیر خط روند نزولی ۴ ساعته باقی بماند، هرگونه تلاش برای صعود احتمالا ماهیت اصلاحی خواهد داشت. برای بی‌اعتبار کردن این ساختار نزولی و باز کردن مسیر برای یک بازیابی گسترده‌تر، بازپس‌گیری پایدار سطح بالای ۹۰ هزار دلار ضروری است.

تحلیل آنچین: تسلط فروشندگان

نسبت خرید به فروش گیرندگان (Taker Buy-Sell Ratio) همچنان منعکس‌کننده بازاری است که تحت سلطه تهاجم فروشندگان قرار دارد. در طول نوسانات اخیر، این نسبت پایین‌تر از سطح تعادل خنثی باقی مانده است، که نشان می‌دهد حجم سفارش‌های فروش در بازار به طور مداوم بر سفارش‌های خرید چربیده است.

این رفتار بیانگر آن است که هر رالی قیمتی با توزیع فعال (فروش) مواجه می‌شود و نه با تقاضای قوی؛ موضوعی که سقف قیمت را محدود نگه داشته است. حتی در طول جهش‌های کوتاه‌مدت، این نسبت نتوانسته به قلمرو مثبت بازگردد و آنجا تثبیت شود. این واکنش‌های گذرا نشان‌دهنده خریدهای واکنشی است و نه تقاضای مبتنی بر ابتکار عمل. بنابراین، تا زمانی که این شاخص سرکوب شده باقی بماند، ساختار بیت کوین بیشتر به نفع نوسان محدود یا ریزش بیشتر است تا یک ادامه روند صعودی تمیز.

سوالات متداول

مهم‌ترین سطح حمایتی بیت کوین در حال حاضر کجاست؟

محدوده ۸۲ هزار تا ۸۴ هزار دلار به عنوان حیاتی‌ترین منطقه تقاضا عمل می‌کند که تاکنون مانع ریزش بیشتر قیمت شده است.

برای شروع روند صعودی چه اتفاقی باید بیفتد؟

بیت کوین نیاز دارد تا در تایم‌فریم روزانه خط روند نزولی را بشکند و در نمودار ۴ ساعته بالای سطح ۹۰ هزار دلار تثبیت شود.

داده‌های آنچین چه سیگنالی می‌دهند؟

نسبت خرید به فروش پایین‌تر از حد تعادل است که نشان می‌دهد فروشندگان همچنان دست بالا را دارند و در هر جهش قیمتی اقدام به فروش می‌کنند.

روند فعلی بیت کوین صعودی است یا نزولی؟

در تایم‌فریم روزانه روند خنثی است، اما در تایم‌فریم ۴ ساعته و بر اساس داده‌های آنچین، فشار نزولی و ضعف در قدرت خریداران مشهود است.