خطر افت طلای جهانی به زیر ۴,۰۰۰ دلار چقدر جدی است؟
طلا با قیمت ۴,۳۴۷ دلار در هر اونس معامله میشود و دقیقاً روی خط گردن یک الگوی سر و شانه معکوس در نمودار روزانه ایستاده است. یک شکست تاییدشده در این سطح، هدف ۳,۹۵۰ دلار را نشانه میرود که حدود ۹ درصد پایینتر از قیمت فعلی قرار دارد.
دادههای تورم آمریکا نیز امروز منتشر میشود که میتواند سرنوشت کوتاهمدت طلا را تعیین کند.
فشارهای کلان پیش از انتشار تورم
- شاخص قیمت تولیدکننده آمریکا که روز پنجشنبه منتشر شد، با رشد ۵.۴ درصدی، غافلگیری تورمی ایجاد کرد و طلا را به زیر ۴,۴۰۰ دلار کشاند.
- بازده اوراققرضه نیز به دنبال این دادهها افزایش یافت و اوراق ۱۰ ساله خزانهداری آمریکا به ۴.۹۵ درصد رسید که بالاترین سطح از اکتبر ۲۰۲۳ محسوب میشود.
- بازارها اکنون احتمال ۶۷.۱ درصدی برای افزایش نرخ بهره توسط فدرال رزرو در نشست هفته آینده را قیمتگذاری کردهاند که از ۶۱.۲ درصد افزایش یافته است.
- نفت برنت پس از تشدید تنشهای ایران، بالای ۱۰۵ دلار معامله میشود و در یک ماه اخیر حدود ۱۹ درصد رشد کرده است. تورم ناشی از انرژی، بازده اسمی را بالا میبرد بدون آنکه فدرال رزرو را به سمت تسهیل سیاست پولی سوق دهد؛ در نتیجه، طلا فشار نرخ بهره را جذب میکند اما جذابیت پناهگاهی خود را از دست میدهد؛ پویاییای که با تقویت دلار تشدید میشود.
الگوی سر و شانه معکوس؛ هدف ۳,۹۵۰ دلار
طلا در ۵ آگوست از خط روند نزولی خود از رکورد ژانویه عبور کرد، اما رالی آن در محدوده ۴,۷۵۰ تا ۴,۸۰۰ دلار یعنی درست زیر نسبت فیبوناچی ۰.۲۳۶ در ۴,۸۱۶ دلار متوقف شد.
| سر | شانه چپ | شانه راست | خط گردن |
| حدود ۴,۷۲۰ دلار | حدود ۴,۴۸۰ دلار | حدود ۴,۵۶۰ دلار | ۴,۳۳۵ دلار |
دو روش، یک هدف را نشان میدهند:
- محاسبه حرکت اندازهگیریشده، ارتفاع الگو ۳۸۵ دلار را از خط گردن ۴,۳۳۵ دلار کم میکند که به ۳,۹۵۰ دلار میرسد.
- نسبت فیبوناچی ۰.۵ نیز در ۳,۹۴۲ دلار قرار دارد که این محدوده همزمان با کفهای ژوئن و ژوئیه نیز همخوانی دارد.
این الگو هنوز تأیید نشده است و بازپسگیری سطح ۴,۵۶۰ دلار میتواند این سناریو را باطل کند؛ سقف تاریخی طلا در ۵,۵۹۸ دلار و مقاومت اصلی در ۴,۸۱۶ دلار قرار دارد.
جریان ورودی بیسابقه؛ نیرویی در جهت مخالف
با وجود تصویر نزولی نمودار، تقاضای فیزیکی روایت دیگری را نشان میدهد:
- صندوقهای قابلمعامله طلا در ماه آگوست ۱۸ میلیارد دلار ورودی جذب کردند و موجودی آنها به رکورد ۴,۱۸۹ تن رسید.
- بانکهای مرکزی در سهماهه دوم ۲۸۸.۹ تن طلا خریدند که رشد ۶۲ درصدی نسبت به سال قبل را نشان میدهد؛ آن هم در بازاری که قیمتها در حال کاهش بود.
طلا همچنین در مسیر سومین هفته متوالی کاهشی قرار دارد و در این هفته حدود ۲ درصد افت کرده است؛ انتشار دادههای تورم مصرفکننده، میتواند تعیین کند که خط گردن حفظ میشود یا حرکت اندازهگیریشده به سمت ۳,۹۵۰ دلار آغاز میگردد.
سطوح کلیدی پیش روی طلا
در سمت حمایت، خط گردن الگو در ۴,۳۳۵ دلار به عنوان خط دفاعی اصلی خریداران عمل میکند و شکست آن میتواند مسیر را برای ریزش به سمت ۳,۹۵۰ دلار هموار کند. در سمت مقاومت، ۴,۵۶۰ دلار به عنوان شانه راست و سطح باطلکننده سناریوی نزولی شناخته میشود و عبور از آن میتواند زمینه را برای بازگشت به محدوده ۴,۷۵۰ تا ۴,۸۰۰ دلار فراهم کند. سطح میانی ۴,۴۰۰ دلار نیز به عنوان یک مقاومت روانی مهم در کوتاهمدت عمل میکند.
جمعبندی
طلا از روز گذشته در یکی از حساسترین مقاطع خود قرار دارد. شکست خط گردن ۴,۳۳۵ دلار میتواند آغازگر حرکت به سمت ۳,۹۵۰ دلار باشد، اما بازپسگیری ۴,۵۶۰ دلار این سناریو را باطل میکند. دادههای تورم، پاسخ نهایی را مشخص خواهد کرد.
هوش مصنوعی ایلان ماسک زمان ۲۰۰ هزار دلاری شدن بیتکوین را اعلام کرد
آیا طلا هنوز از سرمایه شما در برابر تورم محافظت میکند؟
پاداش استخراج این ارز دیجیتال ۴ برابر بیتکوین شد
جدیدترین قیمت طلا و سکه امروز ۲۱ شهریور + جدول
دلار ریخت؛ آخرین قیمت دلار و یورو امروز ۲۱ شهریور
طلا و دلار در فاز اصلاح؛ قیمت تا چه سطحی پایین میآید؟
پیشبینی قیمت دلار فردا ۲۱ شهریور
پیشبینی قیمت طلا و سکه فردا ۲۱ شهریور
قیمت دلار و یورو امروز جمعه ۲۰ شهریور ۱۴۰۵؛ آخرین نرخها را ببینید + جدول
قیمت طلا و سکه امروز جمعه ۲۰ شهریور ۱۴۰۵؛ بازار در چه قیمتی معامله میشود؟ + جدول
دیدگاهها (۰)