«تقاطع مرگ» در نمودار بیت ‌کوین و اتریوم

بازار رمزارزها در هفته‌های اخیر وارد فاز ریزش سنگین شده و بیت‌ کوین و اتریوم به پایین‌ترین سطوح ماه‌های اخیر رسیده‌اند. تحلیل‌ها نشان می‌دهد که روند نزولی ممکن است ادامه داشته باشد و معامله‌گران بازارهای پیش‌بینی (prediction markets) مانند میریاد (Myriad) اکنون تمایل شدیدی به فروش دارند و پیش‌بینی می‌کنند که کف‌های پایین‌تر در راه است. نمودارهای تکنیکال نیز این هشدار را تایید می‌کنند: فشار فروش هنوز تمام نشده است.

سرمایه‌گذارانی که در ماه‌های اخیر نزدیک به اوج قیمت خرید کرده‌اند، در حال حاضر متحمل زیان سنگینی شده‌اند، زیرا هیجان بازار کاهش یافته و جریان نقدینگی به شدت افت کرده است.

وضعیت فعلی بازار کریپتو

قیمت بیت ‌کوین اکنون (در زمان نگارش) حدود ۸۸,۰۰۰ دلار است و در ۳۰ روز گذشته بیش از ۲۰٪ کاهش یافته است. ارزش کل بازار کریپتو امروز به ۳.۰۴ تریلیون دلار رسیده که کاهش ۴.۸۲٪ در ۲۴ ساعت گذشته را نشان می‌دهد و ۹۵٪ ارزهای دیجیتال در ضرر هستند. شاخص ترس و طمع (Fear & Greed Index) به ۱۶ رسیده است که پایین‌ترین مقدار از آوریل و نشانه ترس شدید در بازار است. تنها ارز سبز در میان ۵۰ ارز برتر، زیکش (Zcash) است که ۴٪ رشد داشته است.

وضعیت کلان اقتصاد نیز به شدت بر بازار تأثیر منفی دارد. انتظارها برای کاهش نرخ بهره فدرال رزرو در دسامبر کاهش یافته، صندوق‌های ETF بیت‌کوین پنج روز متوالی خروج سرمایه داشته‌اند که فقط دیروز بلک راک (BlackRock) رکورد ۵۲۳ میلیون دلار خروج ثبت کرد. سرمایه‌گذاران به دنبال پوشش ریسک هستند، زیرا احتمال وقوع زمستان کریپتو در سال ۲۰۲۶ جدی‌تر به نظر می‌رسد.

بازار پیش‌بینی میریاد

در Myriad که یک بازار پیش‌بینی است و توسط شرکت دکریپت (Decrypt) راه‌اندازی شده، معامله‌گران انتظار سقوط بیشتر دارند. ۷۳.۳٪ سرمایه در Myriad روی سقوط بیت‌کوین تا ۸۵,۰۰۰ دلار شرط بسته‌اند، در حالی که تنها ۲۶.۷٪ انتظار رشد تا ۱۱۵,۰۰۰ دلار را دارند. برای اتریوم نیز، ۶۲٪ کاربران Myriad پیش‌بینی می‌کنند که قیمت ETH از ۲,۸۰۰ دلار به ۲,۵۰۰ دلار کاهش یابد، در حالی که تنها ۳۳٪ انتظار رشد تا ۴,۰۰۰ دلار را دارند.

تحلیل تکنیکال بیت ‌کوین (BTC)

بیت‌کوین امروز با قیمت ۹۲,۹۱۱ دلار باز شد و بلافاصله بیش از ۴٪ کاهش یافت و به ۸۸,۶۰۵ دلار رسید، یعنی کاهش ۴ هزار دلاری در یک روز و رسیدن به پایین‌ترین سطح هفت ماه اخیر (پایین‌تر از سطح روانی ۹۰,۰۰۰ دلار).

میانگین متحرک نمایی یا EMA به معامله‌گران کمک می‌کند جهت روند را شناسایی کنند. وقتی EMA کوتاه‌مدت ۵۰ روزه زیر EMA بلندمدت ۲۰۰ روزه قرار می‌گیرد، نشان‌دهنده تسلط فروشندگان و روند نزولی بلندمدت است. بیت‌کوین اکنون به وضوح زیر هر دو میانگین متحرک معامله می‌شود، که مقاومت سنگینی در بالای قیمت ایجاد می‌کند و برای هر بازیابی نیاز به تلاش خریداران دارد.

شاخص قدرت روند (ADX) بیت‌کوین ۳۸.۲۵ است که نشان می‌دهد روند نزولی فعلی یک حرکت ضعیف یا بی‌جهت نیست و فشار فروش واقعی در بازار وجود دارد. شاخص قدرت نسبی (RSI) نیز به ۲۷.۱۲ رسیده است که شرایط بیش از حد فروش را نشان می‌دهد و احتمال یک جهش سریع یا اصلاح کوتاه‌مدت را افزایش می‌دهد. شاخص اسکوییز مومنتوم (Squeeze Momentum) نیز سیگنال نزولی قوی را تأیید می‌کند و نشان می‌دهد که روند نزولی هنوز ادامه دارد.

تحلیل تکنیکال اتریوم  (ETH)

اتریوم امروز وضعیت بدتری نسبت به بیت‌کوین دارد. قیمت باز شدن ۳,۱۲۱.۷ دلار و قیمت بسته شدن ۲,۹۱۱.۸ دلار بود و کف روزانه به ۲,۸۹۵.۸ دلار رسید که کاهش ۶.۷۳٪ را نشان می‌دهد.

در حالی که بیت‌کوین الگوی تقاطع مرگ (Death Cross) ایجاد کرده، شاخص۵۰ روز EMA بالای ۲۰۰ روز EMA قرار دارد و ETH زیر هر دو میانگین معامله می‌شود. این بدان معناست که ساختار بلندمدت صعودی همچنان در حال تست است و احتمال تشکیل تقاطع مرگ در چند روز آینده وجود دارد. شاخص ADX  اتریوم ۴۲.۴ است و روند نزولی بسیار قوی را نشان می‌دهد. شاخص RSI  اتریوم نیز ۳۰.۹۲ است که تقریباً وارد محدوده بیش از حد فروش شده است. شاخص اسکوییز مومنتوم نیز سیگنال نزولی را تأیید می‌کند.

سطوح کلیدی و قیمت‌ها

بیت‌کوین:

• مقاومت: ۹۲,۰۰۰ دلار (موقت)، ۱۰۰,۴۹۲ دلار (خط روند نزولی)
• حمایت: ۸۴,۴۵۱ دلار (قوی)، ۷۱,۴۸۶ دلار (اصلی)

اتریوم:

مقاومت: ۳,۱۰۰ دلار (EMA ۵۰ روزه)، ۳,۵۶۲ دلار (مقاومت قبلی)

حمایت: ۲,۷۰۰-۲,۸۰۰ دلار ( EMA ۲۰۰ روزه)، ۲,۳۰۰ دلار (قوی)

جمع‌بندی

بیت‌کوین و اتریوم وارد روند نزولی سنگین شده‌اند و فشار فروش همچنان بالاست. تحلیل تکنیکال و بازار پیش‌بینی میریاد  هر دو احتمال ادامه ریزش را تأیید می‌کنند. شاخص RSI بیش از حد فروش، احتمال جهش کوتاه‌مدت را افزایش می‌دهد، اما روند نزولی همچنان غالب است. حمایت‌ها و مقاومت‌ها نقش کلیدی در تعیین مسیر کوتاه‌مدت دارند و سرمایه‌گذاران باید با دقت نظاره‌گر باشند.

سوالات متداول

۱. آیا بیت‌ کوین می‌تواند به ۸۵,۰۰۰ دلار برسد؟

بله، تحلیل تکنیکال و بازار پیش‌بینی Myriad احتمال رسیدن بیت‌کوین به ۸۵,۰۰۰ دلار را نشان می‌دهد، اما این کاهش ممکن است کوتاه‌مدت باشد و جهش سریع نیز ممکن است رخ دهد.

۲. چرا اتریوم باوجود تقاطع طلایی (Golden Cross) در وضعیت بدی است؟

تقاطع طلایی روند بلندمدت را نشان می‌دهد، اما اصلاح‌های شدید کوتاه‌مدت همچنان ممکن است رخ دهد. اتریوم زیر هر دو میانگین متحرک معامله می‌شود و Death Cross در حال شکل‌گیری است.

۳. شاخص‌های RSI و ADX چه پیامی برای معامله‌گران دارند؟

شاخص RSI  بیش از حد فروش و ADX بالا نشان می‌دهد که روند نزولی قوی است، اما احتمال جهش‌های کوتاه‌مدت نیز وجود دارد.

منبع